前一周上涨的山东、河南等地水泥价格上周维持平稳,但市场反应一般,市场能否完全接受价格的上调我们将继续关注。目前秋忙已基本结束,前期停工的房地产、工程等项目目前已陆续恢复开工,对水泥需求产生一定拉动。上周在十一届全国人大常委会第二十三次会议举行的联组会议上,住建部部长提到未来信息系统统一到一个平台之后将不必再采取限购这种行政色彩浓厚的方法,我们认为这意味着目前的限购政策很可能将不会再继续扩大。房地产预期得到改善,当前房地产投资增速下滑的局面或将有好转,对水泥需求端或将形成利好。我们维持对行业“增持”的评级。 公司方面,我们继续看好具有成本优势、业务多元化、产业链发展较为完善等方面的企业,建议关注海螺水泥、金隅股份、华新水泥、瑞泰科技。
